[46] Variable Vergütungen

Mitarbeiteraktienoptionsprogramm „KEEP“

Das Mitarbeiteraktienoptionsprogramm „KEEP“ ist als Share-Matching-Plan ausgestaltet. Teilnehmende Mitarbeiter erwerben als Eigeninvestment KION Aktien. Je drei KION Aktien stellen ein Aktienpaket dar und berechtigen nach Ablauf der dreijährigen Haltefrist zum unentgeltlichen Bezug einer weiteren KION Aktie als Matching Share (Bonus-Aktie). Die KION GROUP AG hat jedoch das Recht, anstelle der Gewährung einer Bonus-Aktie den Anspruch jedes Programmteilnehmers auch durch Zahlung eines Barausgleichs zu erfüllen.

Der Vorstand der KION GROUP AG entscheidet jedes Jahr neu, ob es im jeweiligen Jahr ein Angebot im Rahmen des Mitarbeiteraktienoptionsprogramms geben wird und welche Gesellschaften daran teilnehmen.

Im Zuge der Corona-Pandemie entschied der Vorstand der KION GROUP AG, das Mitarbeiteraktienoptionsprogramm KEEP in den Geschäftsjahren 2020 und 2021 nicht anzubieten.

Im Jahr 2019 waren an KEEP 2019 neben der KION GROUP AG insgesamt 19 inländische und 60 ausländische Tochtergesellschaften teilnahmeberechtigt.

Für die Erstteilnahme gewährt die KION Group darüber hinaus den Mitarbeitern einen besonderen Anreiz in Form sogenannter Starterpakete: Im Rahmen von „KEEP 2019“ trug die KION Group bei den ersten sieben Aktienpaketen die Kosten für jeweils eine KION Aktie (Gratis-Aktie).

Die Rechte auf den Bezug einer Bonus-Aktie verfallen, wenn der Teilnehmer sein Eigeninvestment in KION Aktien verkauft oder seine Tätigkeit für die KION Group beendet. Die Anzahl der gewährten Bonus-Aktien entwickelte sich wie folgt:

An dem Tag, an dem die Mitarbeiter mit ihrem Eigeninvestment das Bezugsrecht erwerben, werden die auszugebenden unentgeltlichen Aktien zu ihrem Fair Value bewertet. Der Fair Value am Gewährungstag wurde auf Basis einer Monte-Carlo-Simulation ermittelt. Dabei wurden die folgenden Bewertungsparameter zugrunde gelegt:

Der Fair Value zum 31. Dezember 2021 einer Bonus-Aktie betrug für KEEP 2019: 55,16 €.

Der Fair Value der zu gewährenden Bonus-Aktien wird, über die dreijährige Haltefrist verteilt, aufwandswirksam erfasst und in die Kapitalrücklage eingestellt. Für KEEP 2018 endete die Haltefrist zum 2. Oktober 2021 und die kostenlosen Bonus-Aktien wurden an die berechtigten Mitarbeiter ausgegeben.

Im Geschäftsjahr 2021 wurde im Rahmen des Mitarbeiteraktienoptionsprogramms für Gratis-Aktien und Bonus-Aktien ein Aufwand in Höhe von insgesamt 0,6 Mio. € (Vorjahr: 0,8 Mio. €) in den jeweiligen Funktionskosten erfasst.

KION Performance-Share-Plan (PSP) für Führungskräfte

Mit Wirkung zum 1. Januar 2021 wurde den Führungskräften der KION Group die Tranche 2021 der langfristigen variablen Vergütung (LTI 2021) über eine Laufzeit von drei Jahren gewährt. Der langfristig bemessene Vergütungsanteil basiert zu gleichen Teilen auf der Entwicklung des „Total Shareholder Return“ (TSR) der Aktie der KION GROUP AG gegenüber der Performance des MDAX-Index als marktorientierte Bemessungsgrundlage sowie dem „Return on Capital Employed“ (ROCE) als interne Bemessungsgrundlage. Des Weiteren ist er abhängig von der Kursentwicklung der Aktie der KION GROUP AG während der Performanceperiode.

Die Performanceperiode für die Tranche 2021 endet am 31. Dezember 2023 (Tranche 2020: 31. Dezember 2022). Die Tranche 2019 war zum 31. Dezember 2021 ausgelaufen und wird im ersten Quartal 2022 ausbezahlt.

Zu Beginn der Performanceperiode am 1. Januar 2021 (Tranche 2020: 1. Januar 2020; Tranche 2019: 1. Januar 2019) wurden den Führungskräften basierend auf einem bestimmten Prozentsatz des individuellen jährlichen Bruttoarbeitsentgelts zum Gewährungszeitpunkt für diese Tranche insgesamt 191.733 virtuelle Aktien (Tranche 2020: 264.191 virtuelle Aktien; Tranche 2019: 274.460 virtuelle Aktien) zugeteilt. Die virtuellen Aktien unterliegen am Ende der Performanceperiode einer mengenmäßigen Anpassung, die von der Zielerreichung der Bemessungsgrundlagen abhängt. Die daraus resultierende finale Anzahl der virtuellen Aktien multipliziert mit dem geglätteten Kurs der Aktie der KION GROUP AG am Ende der Performanceperiode ergibt die Höhe des tatsächlichen Barausgleichs. Im Falle außerordentlicher Ereignisse oder Entwicklungen hat die KION Group das Recht, den Auszahlungsbetrag am Ende der Performanceperiode anzupassen. Der maximale Auszahlungsbetrag ist auf 200,0 Prozent des individuellen Zuteilungswerts zum Gewährungszeitpunkt begrenzt.

Die zeitanteilige Aufwandsermittlung basiert auf dem Fair Value der virtuellen Aktien zu jedem Bewertungszeitpunkt, für dessen Berechnung eine Monte-Carlo-Simulation verwendet wird. Dabei wurden für die Bewertung zum Abschlussstichtag die folgenden Bewertungsparameter zugrunde gelegt:

Die Ableitung der der Bewertung zugrunde liegenden Volatilität erfolgte auf Basis der historischen Volatilität der KION Aktie unter Berücksichtigung der Restlaufzeit von zwei Jahren (Tranche 2021) bzw. einem Jahr (Tranche 2020). Der Fair Value einer virtuellen Aktie betrug zum 31. Dezember 2021 für die Tranche 2020 96,56 € (Vorjahr: 52,86 €) und für die Tranche 2021 76,53 €. Der gesamte Fair Value der Tranche 2020 auf Basis von 232.833 virtuellen Aktien belief sich zu diesem Stichtag auf 22,5 Mio. € (Vorjahr: 13,2 Mio. €) bzw. der Tranche 2021 auf 15,9 Mio. € auf Basis von 207.327 virtuellen Aktien. Der voraussichtliche Auszahlungsbetrag in Höhe von 22,5 Mio. € für die Tranche 2019 (Vorjahr: 3,5 Mio. € für die Tranche 2018) ergab sich auf Basis einer vorläufigen Gesamtzielerreichung.

Im März 2021 erfolgte eine Auszahlung aus der Tranche 2018 auf Basis der Erreichung von langfristigen Zielen, die mit der Gewährung im Jahr 2018 zu Beginn der Performanceperiode definiert wurden.

Zum 31. Dezember 2021 betrug der Buchwert der Schulden aus aktienbasierten Vergütungen insgesamt 42,7 Mio. € (Vorjahr: 17,3 Mio. €). Davon entfielen 22,5 Mio. € auf die Tranche 2019 (Vorjahr: 9,4 Mio. €), 15,0 Mio. € auf die Tranche 2020 (Vorjahr: 4,4 Mio. €) und 5,3 Mio. € auf die Tranche 2021. Im Vorjahr entfielen darüber hinaus 3,5 Mio. € auf die Tranche 2018. Im Geschäftsjahr 2021 wurde ein zeitanteiliger Aufwand für zwölf Monate in Höhe von 13,1 Mio. € (Vorjahr: 5,0 Mio. €) für die Tranche 2019, in Höhe von 10,6 Mio. € (Vorjahr: 4,4 Mio. €) für die Tranche 2020 und in Höhe von 5,3 Mio. € für die Tranche 2021 in den jeweiligen Funktionskosten erfasst. Im Vorjahr wurde darüber hinaus ein Ertrag in Höhe von 0,9 Mio. € für die Tranche 2018 in den jeweiligen Funktionskosten erfasst.

KION Performance-Share-Plan (PSP) für den Vorstand

Den Mitgliedern des Vorstands wurde eine mehrjährige variable Vergütung in Form eines Performance-Share-Plan über eine Laufzeit von jeweils drei Jahren zugesagt. Wirtschaftliche Erfolgsziele für die Tranche 2021 sind zu jeweils 40 Prozent (Tranche 2019 und Tranche 2020: jeweils 50 Prozent) die Performance des relativen „Total Shareholder Return“ (TSR) der Aktie der KION GROUP AG gegenüber dem MDAX als finanzielle, marktorientierte Bemessungsgrundlage und der „Return on Capital Employed“ (ROCE) als finanzielle, interne Bemessungsgrundlage. Der Performance-Share-Plan ist erstmals für die Tranche 2021 zu 20 Prozent an die Entwicklung von ESG-Zielen geknüpft. Des Weiteren ist er abhängig von der Kursentwicklung der Aktie der KION GROUP AG während der Performanceperiode.

Die Performanceperiode für die Tranche 2021 endet am 31. Dezember 2023 (Tranche 2020: 31. Dezember 2022).

Zu Beginn der Performanceperiode am 1. Januar 2021 (Tranche 2020: 1. Januar 2020; Tranche 2019: 1. Januar 2019) wurden den Mitgliedern des Vorstands, basierend auf einem für jedes Vorstandsmitglied in seinem Dienstvertrag festgelegten Zuteilungswert in Euro, für diese Tranche insgesamt 96.785 virtuelle Aktien (Tranche 2020: 76.656 virtuelle Aktien; Tranche 2019: 111.544 virtuelle Aktien) auf Basis des Ausgangskurses der KION Aktie (60-Tages-Durchschnitt) zugeteilt. Die virtuellen Aktien unterliegen am Ende der Performanceperiode einer mengenmäßigen Anpassung, die von der Zielerreichung der Bemessungsgrundlagen abhängt. Die daraus resultierende finale Anzahl der virtuellen Aktien multipliziert mit dem geglätteten Kurs der Aktie der KION GROUP AG am Ende der Performanceperiode ergibt die Höhe des tatsächlichen Barausgleichs. Zusätzlich kann der Aufsichtsrat anhand eines individuellen diskretionären Leistungsmultiplikators die finale Auszahlung am Ende der Performanceperiode um +/– 30,0 Prozent anpassen. Der maximale Auszahlungsbetrag ist auf 200,0 Prozent des individuellen Zuteilungswerts zum Gewährungszeitpunkt begrenzt.

Die zeitanteilige Aufwandsermittlung basiert auf dem Fair Value der virtuellen Aktien zu jedem Bewertungszeitpunkt, für dessen Berechnung eine Monte-Carlo-Simulation verwendet wird. Dabei wurden für die Bewertung zum Abschlussstichtag die in der > Tabelle „Bedeutende Bewertungsparameter der KION Performance-Share-Pläne“ dargestellten Bewertungsparameter zugrunde gelegt.

Die Ableitung der der Bewertung zugrunde liegenden Volatilität erfolgte auf Basis der historischen Volatilität der KION Aktie unter Berücksichtigung der Restlaufzeit von zwei Jahren (Tranche 2021) bzw. einem Jahr (Tranche 2020). Der Fair Value einer virtuellen Aktie betrug zum 31. Dezember 2021 für die Tranche 2020 96,56 € (Vorjahr: 52,86 €) und für die Tranche 2021 78,76 €. Der gesamte Fair Value der Tranche 2020 auf Basis von 63.390 virtuellen Aktien belief sich zu diesem Stichtag auf 5,8 Mio. € (Vorjahr: 4,1 Mio. €) bzw. der Tranche 2021 auf 6,3 Mio. € auf Basis von 80.477 virtuellen Aktien.

Im Vorjahr hat der Vorstand im Rahmen der Aufnahme der inzwischen gekündigten KfW-Liquiditätslinie auf seine variable Vergütung für 2020 (Tranche 2018) verzichtet.

Zum 31. Dezember 2021 betrug der Buchwert der Schulden aus aktienbasierten Vergütungen insgesamt 16,2 Mio. € (Vorjahr: 5,2 Mio. €). Davon entfielen 9,1 Mio. € auf die Tranche 2019 (Vorjahr: 3,8 Mio. €), 4,6 Mio. € auf die Tranche 2020 (Vorjahr: 1,4 Mio. €) und 2,5 Mio. € auf die Tranche 2021. Im Geschäftsjahr 2021 wurde ein zeitanteiliger Aufwand für zwölf Monate in Höhe von 5,3 Mio. € (Vorjahr: 1,8 Mio. €) für die Tranche 2019, in Höhe von 3,2 Mio. € (Vorjahr: 1,4 Mio. €) für die Tranche 2020 und in Höhe von 2,5 Mio. € für die Tranche 2021 in den jeweiligen Funktionskosten erfasst. Im Vorjahr wurde darüber hinaus ein Ertrag in Höhe von 2,0 Mio. € für die Tranche 2018 in den jeweiligen Funktionskosten erfasst.

Zum 31. Dezember 2021 betrug der Buchwert der Schulden aus anteilsbasierten Vergütungen insgesamt 58,9 Mio. € (Vorjahr: 22,5 Mio. €). 2021 wurde ein Gesamtaufwand für zwölf Monate in Höhe von 40,5 Mio. € (Vorjahr: 10,6 Mio. €) für anteilsbasierte Vergütungen erfasst.